Băncile din umbră cresc rapid în zona euro. Care sunt riscurile

Băncile din umbră cresc rapid în zona euro, creditorii trebuind să fie mai restrictivi când au de-a face cu astfel de entităţi, a avertizat Andrea Enria, preşedintele Consiliului de supervizare bancară din cadrul BCE.

Băncile din umbră reprezintă un risc sporit la adresa întregului sistem financiar, a avertizat Andrea Enria.

Potrivit acestuia, băncile din umbră, cum ar fi fondurile de investiţii sau firmele de asigurări, au acum active de 31.000 miliarde de euro, egale cu 80% din sectorul bancar supervizat, dar reglementarea este mult mai relaxată şi deseori îşi asumă riscuri mai mari.

"Riscurile în rândul intermediarilor financiari non-bancari (NBFI) s-ar putea intensifica în următoarele luni, în contextul actualelor politici monetare menite să readucă inflaţia la ţinta băncii centrale", susţine Enria, argumentând că riscurile au crescut "profund".

Gradul de îndatorare în sectorul bancar din umbră a crescut semnificativ, existând dovezi ale unei pregătiri insuficiente pentru a face faţă cererii sporite de lichidităţi, a avertizat oficialul BCE.

Temerile sunt accentuate de faptul că băncile din umbră sunt în mare măsură nereglementate, iar riscurile pot creşte deoarece nu se fac verificări, a apreciat Enria.

Dar băncile din umbră sunt strâns conectate cu sectorul bancar reglementat şi turbulenţele s-ar putea extinde către creditorii tradiţionali, astfel încât băncile trebuie să gestioneze în mod activ riscurile cu care se confruntă clienţii.

De asemenea, băncile din umbră tind să facă afaceri cu un mic grup de băncile de importanţă sistemică, iar în acest fel problemele lor vor afecta şi principalele bănci din Europa.

Deşi ar fi ideale noi reglementări, acestea necesită timp pentru a fi negociate şi implementare, iar băncile rămân vulnerabile pe termen scurt. Până acum, cea mai importantă protecţie pentru bănci este să conştientizeze riscurile şi să le gestioneze activ când au de-a face cu sectorul bancar din umbră, a explicat Enria.

Băncile de importanţă sistemică globală din zona euro sunt: BNP Paribas, Deutsche Bank, BPCE, Credit Agricole, ING, Santander, Societe Generale şi UniCredit.